年金险的万能账户应对未来风险最稳健的资产配置

保险理财也有春天，只是很多人都会说保险是用来保障的，一般弱化保险理财，谈到保险理财是不待见的，要么第一反应就是「坑」，但现实中看你火眼金睛如何挖掘它的需求，人人都说的「垃圾坑」，可能也有好东西。

这里插播一条公告，曾经的保险理财里是如何有宝贝的。

亲爱的保民朋友请注意啦！如果您在1997、1998年期间购买过一些保险公司的年金产品或递增型终身养老保险，那您捡到宝贝啦！基于IRR计算的投资回报率都在3%-6%之间，甚至更高，有的在8%-9%左右。到如今，已经是低利率时代了，甚至负利率，银行存款，有的国家还要倒贴钱给他，由于那时候买了保险的都是签订合同的，白纸黑字赖都赖不掉的，所以那时候售卖的这些产品，保险公司基本是亏损的，有的保险公司将这个业务分离出去了。

这一段历史我在调查看看，因为由于年代久远，互联网上都难以找到当时产品具体的内容，我通过其他的地方找寻那段踪迹，有了眉目和大家说说。在那个年代买这类保险产品的人，不要退，打死都不要退。哪怕威逼利诱。

我相信你是一个有自控能力的人。记住你买了的话，那是一笔高息资产哦。有些保险公司的业务员会告诉你这份保险的种种不好，让你退保，你要坚守哦。我爸妈也是那个时候买的保险。也是理财产品，我就对他们说，你们就怎么没买到这么好的产品。

镜头拉到现在，肯定有人会问，怎么用IRR计算，这个我们以后再说，这是篇穿越来的文章，按照正常顺序，交代下保险理财的正确计算方法，按部就班讲下来，但因为时间关系，其他坑以后再填，再穿越回去好了。不然文章又臭又长，又没有意思，又不搞笑，你看的下去吗？我都看不下去。说这个话题因为保监会对一些年金类产品做了一些限制。

比如万能险不能以附加险形式存在，年金保险需在保单生效后5年才能给付生存金且给付领取比例不得超过已交保费的20%，平均每年只有4%左右，这和市面上普通银行理财4%左右年化收入相近。使得投保人单纯在中短期内从人身保险上快速获利的可能性几乎为零，规避了巨额不明资产转移等风险。

最近很多保险公司都在说年金产品，或者说在最后的末班车再销售一波，之后此前形态的产品要下架了，看了一些年金产品，其实我并不看的上，有些口碑还行，如果说从投资的角度，一般都是讲投资回报率，实际收益和银行利率差不多，来回浮动而已。但是这里面有区别哦，买他们的人并不是注重收益而去的，你记住，产品有的人买这个是因为有需求，而一味地告诉你，这产品垃圾，收益率低。你俩不在一个认知水平，当然对方在没这个需求，却购买了除外。

最后我看到了一个思路。

什么是年金保险？

举个栗子。

给0岁宝宝买一份年金保险，年交20000元，连续缴费10年，自缴费第二年末，返还6145元，一直循环，到某个岁数，这一年返还或几年一返还的保险称为年金险。

既能领钱还能返本，不是真能明白自己需求的人一看还不错，如果你是从投资这个角度看过去，那肯定不行，不划算，占用现金流，如果让你去理财，你有多少的收益率呢？我们是不是很熟悉这类话呢。一般被人劝阻，不买保险理财给的理由都是这个，甚至还说是个坑，好像听上去很对。

但我想换一个思路和你说，我们能听到买保险有「买定投余」的说法，大意是买一份定期的保险，剩下的钱拿去投资，一般都是后者完胜，还有余钱，实际是我还没有遇到这样做的，有的是有在投资基金，可是大部分都没按照这个理论导向的走，更多的是挣扎，基金亏损，被套的都有。前提是选对基金，选好基金，实际走出来真的赚了，才是完成「买定投余」的目标。

我在看年金险的时候，没啥觉得好的，那些追求安稳，安全的人买它是有自己想法的，我在看了以后监管的规定以及产品的限制之后，突然看上了他的万能账户，我想要他的万能账户。这是一个应对以后未知发展的思路。

我把这个想法和别人说了之后，有人说我傻，你不会买货币基金，我说货币基金监管趋严被限制了，即使不被限制，货币基金也有低利率的时候，这个万能账户保底就是3.5有合同的，赖不掉的。况且他实际在4.5%—6%徘徊，但不是用来赚取高收益的。

未来低（负）利率风险：经济危机之后各国的利率普遍下调，甚至一些国家直接出现负利率的情况，未来会发生什么，无法预测，前两年抢购国债的场面可以看出来，当经济普遍不行的时候，稳健、安全的收益才是王道。

现金流：万能账户随存随取，方便性。等等不是说以后的产品不能作为附加险存在，不是可以作为主险吗？有个毛的担忧，是的，但是有限制呢，还有目前的一些年金产品是没有手续费的在附加险的情况下，以后作为主险是有手续费的说不定，而且还有限制。

其实对普通人来说，理财方式真的很少，前提是要么提升自己，要么专精技能，炒股票的技能，买卖基金的技能，大部分人说话都是很随便一句资产配置就完事了，这里面各个之间的配置关系，我相信很多人都不是理解，有的也没有这个条件，富裕的人有的都开始做家族信托来防范风险了，可是我们都是普通人。

在看了一些年金保险之后，我觉得我的思路要搁浅。因为想获取这个保底3.5%的万能账户也要成本的，就是你买的年金险，要达到一定的保费要求，这些都是相对来说挂钩的，可能保险公司的精算师都考虑进去了。大致分为几类。

保底3.5%的万能账户，追加时间有限制，追加额度有总保费额度的限制；没时间限制的，但有额度的限制；既没有额度限制，有没有时间限制的，但主险的收益具有不确定性。

什么样的人会去买年金保险呢！你自己需要吗？

问二宗：

要不要买年金保险？

说了这么多，我还是白说。

说说未来的利率吧？

不猜测，不预测。世界风云变幻，无法知晓，交给网络上的经济学家们吧。

会不会有好的产品再捡到呢？

错过了97、98年的保险，错过了房地产、错过了互联网、错过了移动互联、错过了比特币，啥时候不错过啊，拿到手了，又要瞎BB这不好，那不好。你倒是要会分辨和思考啊！

严肃脸，正经话。特别好的保险产品应该不会有了，适合自己需求的以后会有很多，毕竟现在的保险产品，费率啥的精算都考虑进去了，不过难保有好的产品你要会发现和辨别哦。任何时候有信息不对称的现象，不妨把眼光放长一点考虑问题。就拿手机品牌OV来说，他们利用了信息不对称，大力发展线下，营造了一种品牌效应，越出越多，即使你身边人很少用。

你对保险的看法呢？

保险很好啊，做保险的人很可爱啊，可能我要被历史选中了，我觉得我身负改变人们对保险的认知使命而来。以前在门外看保险，虽然不是带有偏见，现在进入保险行业从门里看保险，世界不一样。即使这行业乌烟瘴气，但它在一点一点变好，因为有像我一样的人出现。

保险是不是很黑呢？

它也没必要洗白，在人们心里就是黑的，就让它去吧，即使我知道有时候保险公司也让人怜悯，比如前几年天津的那个爆炸事件，让一些保险公司巨亏，不过大部分人的心理也不会感激它，甚至可能会觉得赔的不够多，所以不用洗白保险，有些鸡贼的保险公司在条款里坑人。顶多兑水吧，黑的可以淡点。